<{$news["createtime"]|date_format:"%Y-%m-%d %H:%M"}>
智通財(cái)經(jīng)網(wǎng)
6.0w閱讀
2025-07-31 15:30
花旗發(fā)布研報稱，上調(diào)華能國際電力股份(00902)目標(biāo)價14.8%，從5.4港元升至6.2港元，亦上調(diào)對該公司A股(600011.SH)目標(biāo)價14%至8.8元人民幣，重申“買入”評級。
花旗指，華能國際電力股份2025年上半年以及第二季度盈利好于初步業(yè)績，主要受惠于煤炭成本低于預(yù)期。該行預(yù)計(jì)未來12-18個月現(xiàn)貨煤價將因需求下降而進(jìn)一步下跌，足以抵消煤炭行業(yè)供給側(cè)改革帶來的潛在收益。該公司由于自由現(xiàn)金流的增長，從而增加派息比率。由于煤炭成本下降，該行對該公司2025-2027年純利預(yù)測19-23%，H股股息率7.8%、A股股息率5.1%具有吸引力。
重要提示：本文僅代表作者個人觀點(diǎn)，并不代表樂居財(cái)經(jīng)立場。 本文著作權(quán)，歸樂居財(cái)經(jīng)所有。未經(jīng)允許，任何單位或個人不得在任何公開傳播平臺上使用本文內(nèi)容；經(jīng)允許進(jìn)行轉(zhuǎn)載或引用時，請注明來源。聯(lián)系請發(fā)郵件至ljcj@leju.com，或點(diǎn)擊【聯(lián)系客服】
